"Бухгалтерский учет", N 8, 2001

ФИНАНСОВАЯ ОТЧЕТНОСТЬ ОРГАНИЗАЦИИ:

РАСКРЫТИЕ ОСНОВНЫХ ЭЛЕМЕНТОВ ФОРМ ОТЧЕТНОСТИ

(Продолжение. Начало см. "Бухгалтерский учет",

N 7, 2001)

Система показателей бухгалтерского баланса в составе годовой финансовой отчетности, сформированная исходя из концепции сохранения (поддержания) и наращения финансового капитала, основывается на разграничении трех основных элементов баланса: активов, обязательств и собственного капитала.

Активы (то же, что физический капитал, экономические ресурсы) характеризуются как доходообразующее имущество, контроль над которым организация получила в результате ведения своей деятельности путем размещения привлеченного капитала извне на определенных условиях финансовых ресурсов организации.

Обязательства (заемный капитал) представляют собой часть привлеченных организацией финансовых ресурсов в виде безусловно признаваемых организацией экономических требований, вытекающих из существа заключенных сторонами договоров, императивных правовых норм, а также обычаев делового оборота, в связи с вовлечением в хозяйственный оборот организации ценностей, которые принадлежат третьим лицам.

Капитал (собственный капитал) показывает вторую составную часть финансовых ресурсов, признаваемую учетным способом сумму экономических обязательств организации перед участниками, учредителями, собственниками в связи с предоставлением ей ценностей как на этапе образования организации, так и в результате реинвестирования заработанной прибыли в течение всего периода ее деятельности с момента учреждения.

Валюта баланса отражает в активной и пассивной частях бухгалтерское соответствие размеров экономических ресурсов организации объему финансовых ресурсов, предоставленных собственниками и кредиторами. Разграничение в пассивной части баланса обязательств и капитала соответствует не только различному характеру обязательств организации перед собственником и третьими лицами, но также срочности и порядку их погашения.

Признание и отражение в бухгалтерском балансе величины собственного и заемного капитала должно обеспечить его владельцам контроль за ожидаемым наращением капитала. Оценить наращение капитала каждого из участников финансирования организации можно лишь тогда, когда точно установлена базовая капитальная стоимость.

Достижение баланса экономических интересов заинтересованных лиц, оценка паритетности экономических выгод, определение цены привлечения капитала в организацию, а также формирование в связи с этим минимальной нормы рентабельности активов и продаж основываются на характеристике обязательств и собственного капитала в бухгалтерском балансе.

Отчетные данные о капитале должны быть представлены в соответствующем разделе бухгалтерского баланса как минимум следующими показателями (табл. 1).

Таблица 1

     
   ————————————————————————————————T————————————————————————————————¬
   |   В соответствии с разд.IV    |В соответствии с рекомендованной|
   |  "Содержание бухгалтерского   | формой N 1 по Приказу Минфина  |
   |      баланса" Положения       |   России от 13.01.2000 N 4н    |
   |    по бухгалтерскому учету    |    "О формах бухгалтерской     |
   |   "Бухгалтерская отчетность   |    отчетности  организации"    |
   |    организации" (ПБУ 4/99)    |                                |
   +——T————————————————————————————+——T—————————————————————————————+
   |1.|Уставный капитал            |1.|Уставный капитал             |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |2.|Добавочный капитал          |2.|Добавочный капитал           |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |3.|Резервный капитал           |3.|Резервный капитал            |
   |  |в том числе:                |  |в том числе:                 |
   |  |                            |  |                             |
   |  |резервы, образованные в     |  |резервы, образованные в      |
   |  |соответствии с              |  |соответствии с               |
   |  |законодательством,          |  |законодательством,           |
   |  |                            |  |                             |
   |  |резервы, образованные в     |  |резервы, образованные в      |
   |  |соответствии с              |  |соответствии с               |
   |  |учредительными документами  |  |учредительными документами   |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |4.|Нераспределенная прибыль    |4.|Фонд социальной сферы        |
   |  |(непокрытый убыток —        |  |                             |
   |  |вычитается)                 |  |                             |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |  |                            |5.|Целевые поступления и        |
   |  |                            |  |финансирование               |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |  |                            |6.|Нераспределенная прибыль     |
   |  |                            |  |прошлых лет                  |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |  |                            |7.|Непокрытый убыток прошлых лет|
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |  |                            |8.|Нераспределенная прибыль     |
   |  |                            |  |отчетного года               |
   +——+————————————————————————————+——+—————————————————————————————+
   |  |                            |9.|Непокрытый убыток отчетного  |
   |  |                            |  |года                         |
   L——+————————————————————————————+——+——————————————————————————————
   

Приведенные отчетные показатели - составляющие собственного капитала - безусловно важны в создании механизма правоприменения всех участников рыночных отношений; их раскрытие также предусмотрено международными стандартами финансовой отчетности, национальными законодательными актами других стран. Отражение в отчетности других составляющих капитала не обеспечивает системности данных и полезности для целей финансового контроля, принятия деловых и управленческих решений.

Так, например, величины собственного капитала, представляемые в разд.III бухгалтерского баланса, в форме N 3 "Отчет об изменениях капитала", а также в виде чистых активов общества (справка ф. N 3) не согласуются между собой и отличаются друг от друга.

Наиболее адекватным способом раскрытия составных частей собственного капитала коммерческих организаций (и прежде всего акционерных обществ) может быть следующий (табл. 2).

Таблица 2

Формат раскрытия информации о собственном капитале

общества непосредственно в бухгалтерском балансе

     
   —————————————————T————————————————————————————T——————————————————¬
   |  Минимальные   | Дополнительное расширение  |    Раскрытие     |
   |  требования    |   информации о капитале    |  информации по   |
   |  к элементам   +——————————————T—————————————+    инициативе    |
   |  отчетности,   |предусмотрен— |существенно  |   руководства    |
   | вытекающие из  |ное учредите— |и уместно для| (исполнительного |
   | гражданского   |льными докуме—|пользования в| органа) общества |
   |законодательства|нтами общества|соответствии |                  |
   |                |              |с нормативны—|                  |
   |                |              |ми актами    |                  |
   +————————————————+——————————————+—————————————+——————————————————+
   |1. Уставный     |Количество    |Задолженность|Количество акций  |
   |капитал (всего) |акций каждого |по взносам в |в обращении       |
   |                |типа          |уставный     |                  |
   |в том числе:    |              |капитал      |Акции,            |
   |                |Номинальная   |             |зарегистрированные|
   |привилегирован— |стоимость     |Собственные  |для выпуска       |
   |ные акции       |каждого типа  |акции,       |опционными        |
   |                |              |выкупленные  |соглашениями      |
   |обыкновенные    |Права и       |у акционеров |                  |
   |акции           |привилегии    |             |Сведения о        |
   |                |              |             |невыплаченных     |
   |                |              |             |дивидендах        |
   +————————————————+——————————————+—————————————+——————————————————+
   |2. Эмиссионный  |              |             |По акциям каждого |
   |доход (всего)   |              |             |типа              |
   |                |              |             |                  |
   |в том числе:    |              |             |                  |
   |                |              |             |                  |
   |по привилегиро— |              |             |                  |
   |ванным акциям   |              |             |                  |
   |                |              |             |                  |
   |по обыкновенным |              |             |                  |
   |акциям          |              |             |                  |
   +————————————————+——————————————+—————————————+——————————————————+
   |3. Резервный    |Резервы,      |Резервы по   |                  |
   |капитал         |создаваемые в |сомнительным |                  |
   |                |добровольном  |долгам       |                  |
   |                |порядке       |             |                  |
   |                |              |Резерв под   |                  |
   |                |              |обесценение  |                  |
   |                |              |ценных бумаг |                  |
   |                |              |             |                  |
   |                |              |Резерв       |                  |
   |                |              |предстоящих  |                  |
   |                |              |расходов     |                  |
   +————————————————+——————————————+—————————————+——————————————————+
   |4. Реинвестиро— |Фонды,        |             |Нераспределенная  |
   |ванная прибыль  |создаваемые   |             |прибыль           |
   |                |из прибыли    |             |                  |
   |                |              |             |Непокрытый убыток |
   |                |              |             |                  |
   |                |              |             |Целевые           |
   |                |              |             |финансирование    |
   |                |              |             |и поступления     |
   |                |              |             |                  |
   |                |              |             |Доходы будущих    |
   |                |              |             |периодов          |
   |                |              |             |                  |
   |                |              |             |Переоценка        |
   |                |              |             |активов           |
   |                |              |             |                  |
   |                |              |             |Прирост имущества |
   |                |              |             |и т.д.            |
   +————————————————+——————————————+—————————————+——————————————————+
   |5. Миноритарные |Количество и  |Количество и |Состав держателей |
   |собственники    |категории     |категории ак—|акций, количество |
   |                |акций аффили— |ций аффилиро—|и категории акций |
   |                |рованных лиц  |ванных лиц   |аффилированных лиц|
   L————————————————+——————————————+—————————————+———————————————————
   

Данные о величине уставного капитала (включая миноритарных акционеров) и эмиссионного дохода по акциям каждого типа характеризуют фактические затраты, которые понесли акционеры в связи с приобретением прав требований, т.е. прямо показывают первоначально понесенные затраты в связи с предоставлением финансовых ресурсов обществу собственниками. Этот показатель важен в оценке доходности акционерного и собственного капитала, рентабельности собственного капитала, а также в оценке финансового риска собственника.

Сведения о реинвестированной прибыли характеризуют процент наращения капитала, рост инвестиционных возможностей и степень покрытия имущественных рисков организацией.

В целом указанные статьи бухгалтерского баланса характеризуют размер собственного капитала организации и основные пропорции воспроизводства финансового капитала собственника.

Такого характера сведения о собственном капитале представляют интерес не только для собственников, но и для партнеров организации по бизнесу, инвесторов, кредиторов и персонала организации: появляется практическая возможность определять цену собственного капитала организации, сравнивать ее с доходностью, обеспечиваемой в рамках данной организации третьим лицам. Кроме того, раскрывается информация об использованных резервах организации.

Информация о движении собственного капитала в течение года (остатки на начало и конец года, приток и изъятие капитала) в соответствии с требованиями международных стандартов финансовой отчетности должна раскрываться прежде всего с учетом привилегированных и обыкновенных акций. Основное предназначение отчета о движении собственного капитала состоит в характеристике изменения финансового положения собственника в рамках им же созданной коммерческой организации.

Финансовая концепция капитала при раскрытии информации в бухгалтерском балансе предполагает:

раздельное отражение долгосрочных и краткосрочных обязательств;

указание на существенные условия и параметры долгосрочного заимствования;

выделение в составе краткосрочной задолженности показателей, характеризующих взаимоотношения организации с

а) собственниками,

б) деловыми партнерами,

в) правительственными органами,

г) персоналом.

Примерный формат раскрытия информации об обязательствах организации непосредственно в бухгалтерском балансе приведен в табл. 3.

Таблица 3

Формат отчетных показателей об обязательствах

организации в бухгалтерском балансе

     
   ———————————————————————T—————————————————————————————————————————¬
   |Минимальные требования| Дополнительное расширение информации об |
   |    к элементам       |      обязательствах организации         |
   |финансовой отчетности +————————————————————T————————————————————+
   |                      |существенно и умест—|по инициативе руко— |
   |                      |но для использования|водства (исполните— |
   |                      |в соответствии с    |льного органа)      |
   |                      |законодательными и  |организации         |
   |                      |нормативными актами |                    |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |1. Долгосрочные       |                    |График срочных      |
   |обязательства         |                    |уплат               |
   |                      |                    |                    |
   |в том числе           |                    |Характер изменения  |
   |(например):           |                    |срочных уплат       |
   |                      |                    |(ежегодное снижение |
   |а) долгосрочный       |                    |или повышение)      |
   |банковский кредит     |                    |                    |
   |(срок,                |                    |Наличие льготного   |
   |основная сумма долга, |                    |периода             |
   |годовая процентная    |                    |                    |
   |ставка, гарантии и    |                    |                    |
   |обеспечения)          |                    |                    |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |б) облигационный займ |                    |Облигационный займ  |
   |(срок, основная       |                    |с обеспечением      |
   |сумма долга, годовая  |                    |                    |
   |процентная ставка     |                    |Конвертируемые      |
   |купона, частота       |                    |облигации           |
   |выплаты премий)       |                    |                    |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |в) арендные           |                    |Аренда              |
   |обязательства (срок,  |                    |имущественного      |
   |оценочная             |                    |помещения           |
   |стоимость             |                    |                    |
   |арендованного         |                    |Аренда конкретного  |
   |имущества)            |                    |объекта             |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |2. Краткосрочные      |Задолженность на    |Задолженность       |
   |обязательства         |кумулятивной основе |привилегированным   |
   |                      |                    |акционерам          |
   |в том числе           |Реинвестированные   |                    |
   |(например):           |дивиденды           |Задолженность       |
   |                      |                    |обыкновенным        |
   |а) задолженность      |                    |акционерам          |
   |участникам по выплате |                    |                    |
   |доходов               |                    |                    |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |б) кредиторская       |Поставщики и        |Просроченная        |
   |задолженность перед   |подрядчики          |кредиторская        |
   |партнерами и          |                    |задолженность       |
   |краткосрочные займы   |Векселя к уплате    |                    |
   |                      |                    |Использование       |
   |                      |Задолженность перед |оценочных резервов  |
   |                      |зависимыми          |(по сомнительным    |
   |                      |и дочерними         |долгам)             |
   |                      |обществами          |                    |
   |                      |                    |Беспроцентные       |
   |                      |Авансы полученные   |обязательства       |
   |                      |                    |                    |
   |                      |Краткосрочные       |Просроченные        |
   |                      |банковские кредиты  |кредиты банка       |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |в) задолженность по   |Расчеты с бюджетом  |Просроченная        |
   |расчетам              |                    |задолженность перед |
   |с правительственными  |Расчеты с           |бюджетом            |
   |органами              |государственными    |                    |
   |                      |внебюджетными       |Просроченная        |
   |                      |фондами             |задолженность перед |
   |                      |                    |фондами             |
   +——————————————————————+————————————————————+————————————————————+
   |г) задолженность по   |Задолженность перед |Задолженность по    |
   |расчетам              |персоналом          |оплате труда        |
   |с персоналом          |организации         |                    |
   |                      |                    |Задолженность по    |
   |                      |                    |выходным пособиям   |
   L——————————————————————+————————————————————+—————————————————————
   

С точки зрения финансовых взаимоотношений заинтересованных лиц важным является разделение обязательств на долгосрочные и краткосрочные, т.к. в первом случае оценка уровня обязательств организации по привлечению долгосрочного заемного капитала выражается в виде годовой сложной процентной ставки, а в случае привлечения средств на краткосрочной основе - в виде годовой простой процентной ставки. Сами же эти процентные ставки в общем случае не эквивалентны.

Подобным образом представленная информация является существенной, т.к. позволяет оценить доходность капитала инвесторов, эффективность долгового финансирования и определить цену капитала организации.

Раскрытие информации о параметрах долгового финансирования (процентные ставки, сроки, срочные суммы) представляется важным потому, что сведения о суммах процентов к уплате по долгосрочному банковскому кредиту не отражаются в отчете о прибылях и убытках.

Выделение групп статей краткосрочных обязательств, создаваемых по принципу объединения заинтересованных лиц, соответствует требованиям обеспечения прозрачности финансовых взаимоотношений организации. Такое деление обязательств по основным группам важно и для оценки изменения финансового положения каждой группы заинтересованных лиц в течение отчетного периода деятельности организации (в увязке с отчетом о движении денежных средств).

При формировании бухгалтерского баланса в его активной части важно иметь в виду, что раскрытие информации об экономических ресурсах организации признается существенным и уместным с точки зрения:

обеспечения дифференцированной оценки доходности активов;

возможности оценки риска дифференцированных вложений капитала;

поддержания достаточной ликвидности активов;

возможности оценки продолжительности оборота активов.

Все лица, предоставившие свои ресурсы организации, заинтересованы в том, чтобы использование ресурсов в хозяйственном обороте обеспечило наращение капитала.

Раздельная оценка рентабельности активов от основной, инвестиционной и финансовой деятельности позволяет проводить сравнительный анализ доходности, а также оценивать риски вложений капитала.

Поскольку бухгалтерский баланс используется в качестве информационной основы для оценки способности организации исполнять финансовые обязательства по обязательным платежам и денежным обязательствам, то особое значение приобретает вопрос о ранжировании оборотных активов по степени их оборачиваемости и ликвидности. Этот аспект финансовых взаимоотношений организации с партнерами по бизнесу, персоналом и бюджетом предполагает раскрытие информации об оборотных активах таким образом, чтобы была обеспечена практическая возможность контроля за кругооборотом денежных средств организации, поддержания достаточного уровня ликвидности активов.

Раскрытие данных об активах организации приводится в табл. 4.

Таблица 4

Формат основных показателей активов

в бухгалтерском балансе организации

     
   ———————————————————T—————————————————————————————————————————————¬
   |    Минимальные   |  Дополнительное расширение информации об    |
   |    требования    |            активах организации              |
   |    к элементам   +——————————————————————T——————————————————————+
   |    финансовой    |существенно и уместно |по инициативе         |
   |    отчетности    |для использования в   |руководства           |
   |                  |соответствии с        |(исполнительного      |
   |                  |законодательными и    |органа) организации   |
   |                  |нормативными актами   |                      |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |I. Основной       |Нематериальные активы |Патенты, лицензии и   |
   |капитал           |                      |т.п.                  |
   |                  |                      |Организационные       |
   |                  |                      |расходы               |
   |                  |                      |Деловая репутация     |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Основные средства     |Земля                 |
   |                  |                      |Здания, машины,       |
   |                  |                      |оборудование          |
   |                  |                      |Арендованные основные |
   |                  |                      |средства              |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Незавершенное         |                      |
   |                  |строительство         |                      |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Прочие                |Долгосрочная          |
   |                  |                      |дебиторская           |
   |                  |                      |задолженность и т.д.  |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |II. Инвестиции    |Доходные вложения в   |Лизинг                |
   |                  |материальные ценности |Прокат                |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Долгосрочные          |В дочерние общества   |
   |                  |финансовые вложения   |В зависимые общества  |
   |                  |                      |В другие организации  |
   |                  |                      |Долгосрочные займы    |
   |                  |                      |предоставленные       |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |III. Оборотные    |Запасы                |Сырье, материалы и    |
   |финансовые активы |                      |т.п.                  |
   |                  |                      |Незавершенное         |
   |                  |                      |производство          |
   |                  |                      |Готовая продукция     |
   |                  |                      |Товары отгруженные    |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Дебиторская           |Покупатели и заказчики|
   |                  |задолженность         |Задолженность         |
   |                  |коммерческих партнеров|дочерних и зависимых  |
   |                  |                      |обществ               |
   |                  |                      |(в т.ч. просроченная) |
   |                  |                      |Векселя к получению   |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Краткосрочные         |Валютные счета        |
   |                  |финансовые вложения   |Краткосрочные займы   |
   |                  |                      |предоставленные       |
   |                  |                      |Расходы будущих       |
   |                  |                      |периодов              |
   |                  |                      |Авансы выданные       |
   |                  |                      |Расчеты с бюджетом    |
   |                  |                      |НДС по приобретенным  |
   |                  |                      |ценностям             |
   |                  |                      |Прочие дебиторы       |
   |                  |                      |некоммерческого       |
   |                  |                      |характера             |
   |                  |                      |(подотчетные лица и   |
   |                  |                      |т.п.)                 |
   +——————————————————+——————————————————————+——————————————————————+
   |                  |Денежные средства     |Касса, расчетные      |
   |                  |                      |счета, прочие         |
   |                  |                      |денежные средства     |
   L——————————————————+——————————————————————+———————————————————————
   

Итак, бухгалтерский баланс, сформированный исходя из концепции финансового капитала, с одной стороны, дает четкое представление о характере поставщиков финансовых ресурсов организации (капитал и обязательства) и условиях их вовлечения в деловой оборот организации (сроки, процентные ставки, обеспечения и т.п.); с другой стороны, - о направлении и характере вложений предоставленного капитала в экономические ресурсы общества. Финансовое положение организации определяется тем, насколько достигнутый уровень доходности вложений капитала соответствует требуемому уровню доходности по условиям его привлечения.

Рентабельность активов организации должна превышать цену капитала организации. К такой финансовой оценке деятельности организации можно подойти только на основе бухгалтерского баланса, представленного с учетом концепции сохранения и наращения финансового капитала.

Второй составной частью бухгалтерской отчетности является отчет о прибылях и убытках, или отчет о финансовых результатах деятельности организации. В этом отчете раскрывается информация о формировании доходов и расходов организации за отчетный период.

Финансовая концепция этого отчета предполагает, что раскрытию должны подлежать те выгоды, которые получает каждое заинтересованное лицо:

собственник - чистую прибыль;

деловые партнеры - проценты, арендную плату, торговый дисконт и т.п.;

правительственные органы - налоговые и неналоговые перечисления в бюджет и внебюджетные фонды;

персонал - оплату труда и другие вознаграждения работникам.

Таким образом, можно рассматривать совместно показатели финансирования организации и данные об извлеченных выгодах соответствующих групп заинтересованных лиц. Аналогичный характер раскрытия данных о доходах организации в связи с ведением операционной, инвестиционной и финансовой деятельности позволяет раскрыть природу получаемых выгод собственниками и другими заинтересованными лицами.

Согласно концепции финансового капитала при формировании бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках, а также приложений к этим формам отчета при обобщении данных бухгалтерского учета основное внимание уделяется раскрытию информации, которая влияет или может повлиять на принятие деловых и организационных решений, обеспечивающих экономические выгоды заинтересованных лиц.

В приводимой ниже схеме показано взаимодействие элементов бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах. Сопоставление финансовых ресурсов организации и расходов по обслуживанию капитала и обязательств позволяет установить, при каких условиях требуемого наращения организации предоставлены финансовые ресурсы; какова сравнительная финансовая эффективность получения собственного и заемного капитала; какова требуемая минимальная норма доходности должна быть обеспечена по условиям привлечения капитала организации. Сопоставление активов организации с доходами от деятельности позволяет установить фактическую доходность от вложений капитала в активы в целом, а также в связи с усилиями коллектива организации или третьих лиц.

Схема финансовой концепции капитала

в бухгалтерской отчетности

     
       ————————————————————————————————————————————————————————¬
       |Максимизация экономического благополучия, экономическая|
       |   жизнеспособность, паритет экономических интересов,  |
       |                  финансовый леверидж                  |
       L——————————————————————————T—————————————————————————————
   

-----------------+--------------¬

\¦/ \¦/

     
   ——————————————+————————¬       ———————————————+——————————————————¬
   |  Доходность активов  |       |    Цена привлечения капитала    |
   |(от вложений капитала)|       |(минимально требуемая доходность)|
   L——————————————————————+—¬     L———————————T——————————————————————
   

¦ ¦

     
   ——————————————————————¬  | ——————————————¬ |  ———————————————————¬
   |Бухгалтерский баланс |  | |Сравнительная| |  |Отчет о финансовых|
   +—————————T———————————+  | |доходность от| |  |  результатах     |
   |Активы   |Пассивы    |  | |деятельности | |  +————————T—————————+
   +—————————+———————————+  +—+(экономичес— +—+  |Доходы  |Расходы  |
   |Основной |Собственный|  | |кая рента—   | |  +————————+—————————+
   |капитал  |капитал    |  | |бельность);  | |  |Операци—|Возмещен—|
   +—————————+———————————+  | |инвестицион— | |  |онный   |ные опе— |
   |Инвести— |Обязатель— |  | |ный риск     | |  |доход   |рационные|
   |ции      |ства       +<—+ L—————————————— +—>+        |расходы  |
   +—————————+           |  | ——————————————¬ |  |        +—————————+
   |Оборотные|           |  | |Сравнительная| |  |        |Вознагра—|
   |финансо— |           |  | |цена капитала| |  |        |ждения   |
   |вые      |           |  | |собственника | |  |        |персоналу|
   |активы   |           |  L—+и долгового  +——  +————————+—————————+
   L—————————+————————————    |финансирова— |    |Инвести—|Проценты |
                              |ния;         |    |ционный |к уплате |
                              |финансовый   |    |доход   |         |
                              |риск         |    +————————+—————————+
                              L——————————————    |Финансо—|Налоговые|
                                                 |вый     |и ненало—|
                                                 |доход   |говые    |
                                                 |        |платежи  |
                                                 +————————+—————————+
                                                 |         Прибыль  |
                                                 L———————————————————
   

Прозрачная финансовая отчетность позволяет оценить способность капитала обеспечивать более высокую норму наращения от его вложения в активы, чем уровень обязательств, что, в свою очередь, свидетельствует о фактическом соблюдении допущения о непрерывном функционировании организации, способности погашать принятые обязательства. Формирование финансовой отчетности позволяет всем заинтересованным лицам осуществлять контроль за соблюдением паритета экономических интересов, поэтому она обладает свойством нейтральности и сопоставимости. Наконец, именно финансовая отчетность позволяет судить о качестве и соблюдении экономических интересов собственника.

Таблица 5

Примерный формат раскрытия информации в отчете

о финансовых результатах организации

     
   ——————————————————————T——————————————————————————————————————————¬
   |Минимальные          |Дополнительное расширение информации о    |
   |требования           |доходах, расходах и прибыли организации   |
   |к элементам          +—————————————————————T————————————————————+
   |финансовой           |существенно и        |по инициативе       |
   |отчетности           |уместно для          |руководства         |
   |                     |использования в      |(исполнительного    |
   |                     |соответствии с       |органа) организации |
   |                     |законодательными и   |                    |
   |                     |нормативными актами  |                    |
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |I. Доходы            |Выручка от продажи   |Валовая выручка от  |
   |                     |товаров, работ и     |продажи товаров,    |
   |1. Доходы от обычной |услуг (нетто), в том |работ и услуг       |
   |(операционной)       |числе:               |                    |
   |деятельности         |                     |Выручка от продажи  |
   |                     |продукции            |                    |
   |                     |товаров              |а) продукции        |
   |                     |работ                |б) товаров          |
   |                     |услуг                |в) услуг            |
   |                     |                     |г) работ            |
   |                     |                     |д) основных средств |
   |                     |                     |е) прочих активов   |
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |2. Доходы от         |Проценты к получению |Дивиденды           |
   |инвестиционной       |                     |полученные          |
   |деятельности         |Доходы от участия в  |                    |
   |                     |других организациях  |Проценты полученные |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Арендная плата      |
   |                     |                     |полученная по       |
   |                     |                     |лизингу             |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Прибыль от          |
   |                     |                     |совместной          |
   |                     |                     |деятельности        |
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |3. Доходы от         |Внереализационные    |Курсовая разница    |
   |финансовой           |доходы               |                    |
   |деятельности         |                     |Штрафы, пени,       |
   |                     |                     |неустойки           |
   |                     |                     |полученные          |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Прибыль прошлых лет |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Процентные суммы по |
   |                     |                     |депозитам           |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Суммовая разница    |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Аренда полученная   |
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |II. Расходы          |Себестоимость        |Материальные        |
   |                     |продажи товаров,     |затраты             |
   |4. Операционные      |работ и услуг,       |                    |
   |расходы              |в том числе:         |Оплата труда и      |
   |                     |                     |вознаграждения      |
   |                     |управленческие       |персоналу           |
   |                     |расходы              |                    |
   |                     |прочие               |Амортизация         |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Расходы будущих     |
   |                     |                     |периодов            |
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |5. Финансовые расходы|Проценты к уплате    |Налоговые и         |
   |                     |                     |неналоговые платежи |
   |                     |                     |в бюджет            |
   |                     |                     |и в государственные |
   |                     |                     |внебюджетные фонды  |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Арендная плата      |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Коммерческие        |
   |                     |                     |штрафы, пени,       |
   |                     |                     |неустойки           |
   |                     |                     |уплаченные          |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Торговый дисконт    |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Проценты по векселям|
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |III. Прибыль         |                     |Маржинальная        |
   |                     |                     |прибыль             |
   |6. Чистая прибыль    |                     |                    |
   |                     |                     |Прибыль до вычета   |
   |                     |                     |процентов и налогов |
   |                     |                     |                    |
   |                     |                     |Налогооблагаемая    |
   |                     |                     |прибыль             |
   +—————————————————————+—————————————————————+————————————————————+
   |7. Дивиденды         |                     |                    |
   |                     |                     |                    |
   |по привилегированным |                     |                    |
   |акциям               |                     |                    |
   |                     |                     |                    |
   |по обыкновенным      |                     |                    |
   |акциям               |                     |                    |
   |                     |                     |                    |
   |Справочно. Среднее   |                     |                    |
   |число акций в        |                     |                    |
   |обращении            |                     |                    |
   |                     |                     |                    |
   |привилегированных    |                     |                    |
   |                     |                     |                    |
   |обыкновенных         |                     |                    |
   L—————————————————————+—————————————————————+—————————————————————
   

(Окончание см. "Бухгалтерский учет", N 9, 2001)

Подписано в печать А.Н.Хорин

29.03.2001 Доктор экономических наук,

профессор

     
   ——————————————————————————————————————————————————————————————————
————————————————————
——